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今日盤勢解析：電子族群全力大反攻，大盤攻上季線
昨日（11/10）美國公布10月CPI年增率+7.76%（前值+8.22%），同時市場所關注的核心CPI年增率也降至6.31%（前 6.66%），兩者皆低於市場預期，使12月聯準會放慢升息速度的機率大增，激勵美股四大指數大舉狂歡，其中道瓊上漲3.68%、標普500上漲5.53%，尤其先前持續受升息所壓抑的高科技類股迎來大反彈，激勵那斯達克大漲7.35%、費半指數飛漲10.18%。
受美股多頭氣氛渲染，加上MSCI調升權重，今日台股電子族群一片欣欣向榮，權王台積電(2330)開盤大漲逾8%，直接挑戰季線440元的關卡，收盤上漲8.3%，同族群世界(5347)漲幅更高達9.18%。矽晶圓廠環球晶(6488)昨日法說會上表示，儘管近期消費性需求轉弱，然而車用、資料中心與化合物半導體需求仍強，加上公司長約比重較高，所受影響也相對可控，使今日股價盤中一度逼近漲停，收盤漲幅達8.5%。其餘族群也亦多有所發揮，其中ABF載板的南電(8046)開盤直鎖漲停、欣興(3037)收盤大漲7.5%；昨日受惠新藥利多所激勵的智擎(4162)開盤不久即漲停，後續可望延續多頭氣焰，帶動同族群佰研(3205)、美時(1795)、保瑞(6472)同步鎖漲停。
近期資策會表示，第四季展望晶圓代工廠除了台積電將維持小幅成長的態勢之外，其餘聯電(2303)、世界先進的展望則相對平淡，對於2023年整體半導體產業則預估約有-2%的小幅衰退。儘管未來前景平淡，然而半導體上下游股價自年初一路向下，隨著近期10月營收、季報開出，觀察庫存較高DDIC、PMIC、MCU等IC的相關族群的股價，對於利空消息的反應鈍化。而晶心科(6533)昨日公告第三季獲利表現，單季EPS 5.77元，遠優於市場所預期的4~5元，受惠財報利多伴隨大盤大舉反彈之下，晶心科今日股價鎖漲停，帶動同族群力旺(3529)、M31(6643)、創意(3443)股價皆大漲逾7%。顯示即便目前庫存仍待消化，但市場期待隨著通膨見高，可望使聯準會升息步調放緩，評價修正已告一段落，後續只待2023年終端消費信心恢復，屆時產業可望啟動新一輪的成長。
整體而言，今日在電子族群全力反攻下，加權指數收盤14,007點，大漲503點或3.7%，攻上季線，成交量放大至3,399億元，外資大買488億元、投信買超35.5億元，後續隨升息步調放緩，預期大盤可望延續反彈力道，短多趨勢不變，可持續留意低基期、產業出現轉機的個股，如先前所提的驅動IC的天鈺(4961)、聯詠(3034)；記憶體的南亞科(2408)；載板的欣興、南電等。
焦點個股：台積電(2330)跳空大漲回補前段缺口，將為支撐大盤的重要支柱
台積電(2330)昨日公布10月營收2,102.6億元，月增1%、年增56.3%，依照公司先前法說會上給的第四季營收財測季增2.2~6.3%來看，預期年底前營收仍將維持高檔水準。
針對2023年展望，預期庫存調整將維持到2023上半年，且受到消費需求放緩的影響，預估台積電的資本支出將落在300~320億美元之間，儘管低於2022年的360億美元，但減少資本支出同時也能減輕折舊負擔，進而有利於毛利率表現。
目前5G、HPC、車用的需求仍然強勁，且在技術持續領先的優勢下，未來Intel的Arrow Lake CPU 平台仍會將部分的3nm晶圓外包給台積電生，2024年蘋果新iPhone也將使用3nm，長期趨勢明確。台積電預期2023年3nm將佔營收比重5%，市場預期在2024 年3nm佔營收比重將增加至17%。
整體而言，預期隨著2023年下半年開始進入復甦，2024 年受惠於大客戶開始導入3nm，長線成長仍值得期待。台積電今日股價跳空大漲至441.5元，回補前段10月的跳空缺口，儘管後續面臨仍有季線壓力待克服，但在升息力道可望放緩下，評價修正壓力最重的時刻已過，預期後續將為穩定大盤的重要支柱，有利於其餘族群發揮。
焦點個股：晶心科(6533)Q3財報亮眼，投信一路加碼
晶心科(6533)昨日公布第三季財報，受惠中國封控的影響淡化，加以需求回升，使本業表現擺脫上一季的虧損，同時有匯兌利益貢獻業外約2.5億元，單季EPS高達5.77元創單季新高，並優於市場預期。
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