一檔ETF 抓緊台灣市場 ! 元大台灣 50 (0050) 值得買嗎 ?

自從有了ETF，

我們可以用很簡單的方式投資一籮筐的股票，

享受股票成長的感覺，

 

台灣市場相較於新興國家波動較小，

且股票趨勢長期向上，

許多投資人為了避開風險往往選擇布局大盤，

元大0050主要追蹤台灣50指數，

囊括台灣市值最大的50家上市公司，

國內還有富邦推出的006208也是追蹤台灣50指數的ETF。

 

台灣50指數成分股是怎麼選出來的 ?

台灣 50指數是由該指數的委員會成員

依據市值 (會依市況有所調整)、

公眾流通量 (公眾流通量大於5％)、

流動性 (現有成分股每月週轉率高於1%) 等項目所評選出來，

是台股歷史最悠久且相當具代表性的一個指數，

這也是我們常聽到投資人會以

績效是否打敗台灣50，

來做為一個評斷標準的原因 .

 

台灣50指數會盡可能減少成分股的更換，

除非有以下情況發生，

下市、被收購、停止買賣、被列為全額交割股票

委員會成員會才會將其剔除 .

 

成分股及產業比重

S&P 500 指數 前 10大持股佔比 70.65 %，

包含了台積電、聯發科、鴻海、台達電、聯電、

富邦金、台塑、南亞、中華電、中鋼。

幾乎都是我們耳熟能詳的企業，

產業遍布半導體、其他電子、通訊、金融、塑膠 、工業等 。

費用率

0050的總費用率為0.355%，

分別是經理費0.32%、保管費0.035%

以美國追蹤標普500的ETF相比，

SPY為 0.09 %、IVV 與VOO都是 0.03%，

但因為台灣股票市場ETF的總管理費1%的比比皆是，甚至有高達2%的，

如富邦臺灣中小A級動能50ETF（00733.TW）的總管理費2.45％

國泰美國標普500低波動高股息（00702.TW〉的總管理2.02％

因此0050是相較下便宜的

乍看百分比似乎都是小數目，

但長期而言會影響績效非常多

高管理費會吃掉巨大報酬。

 

且費用率並非唯一考量，

有許多投資人沒有時間盯盤

或其他總總因素，

那台灣元大推出的 0050就是一個不錯的替代方案。

 

0050成立至今已連續17年配息

投資ETF 除了想賺價差之外，

希望有穩定現金流的投資人，

也很關心是否能收息 。

 

值得注意的是，

自從2017年起，

0050改為一年配息兩次，

讓投資人有更多現金流，

且0050成立至今，

每年均有填息。

 

股價評估與買賣策略

目前 00646的股價位階在哪裡 ?

使用艾蜜莉定存股 APP的紅綠燈估價法計算，

便宜價為 59.75元、

合理價為 70.37元、

昂貴價為 79.01元 .

以 2021 / 5 / 17 收盤價 126.5元來看，

股價非常昂貴 。

因為 ETF沒有本益比河流圖，

我們接著再使用一年的股價光譜來評估，

0050的價位目前略低於合理價 。

想投資0050的話，提供兩種做法參考

 

a. 單筆價差

等待股價落入綠色區域分批買進，

橙色或紅色區域時分批賣出。

 

b. 定期不定額

如果想每個月存錢定期定額，

又希望能買在相對偏低的價格，

則可以採用這個方式 .

 

在股價落入黃色區域即可分批買進，

等漲到橙色及紅色區間時賣出 .

如果當月股價在黃色區間之上，

就先將這筆資金存起來，

等股價落入黃色區域時，

再將累積下來的錢分批投入 .

原則上不要一次全部投入，

保留現金分批低接，

就能買到較低的平均價位 .

 

小結

1、 台灣市世界經濟中重要的供應鏈，若看好其長期發展， 可做為投資配配置的一部分，參與經濟成長 .

2 、台灣50指數是台灣大型股中最具代表性的指數， 用一檔追蹤台灣50指數的 ETF 就可以輕鬆投資台股，台灣有元大 0050，、富邦006208

3、元大台灣50 ETF (0050) 上市至今每年均填息，因此可做為長期投資標的，若要賺價差，建議等待至少落入光譜合理價之下 (黃色區域) 時再分批買進，潛在報酬會比較高 .

 

★警語：以上只是個人研究記錄，

非任何形式之投資建議，

投資前請獨立思考、審慎評估。