發表
我的網誌
最近這檔基金真的太紅了，連經濟日報都在大篇幅報導。 安聯台灣科技基金的規模，在最近剛突破千億大關。 很多人都在問，市場上有這麼多選擇，它到底憑什麼這麼吸金？ 今天我們就坐在咖啡廳，一杯咖啡的時間，慢慢拆解它的秘密。
25年的老牌學霸，規模破千億的真實力
安聯投信發行的這檔基金，其實已經成立超過 25 年了。 它就像是班上那種從國小一路考第一名到大學的超級學霸。 這幾天它的最新規模更是來到了 1,413 億元。 這是全台灣第一檔規模破千億的主動式台股共同基金。 規模這麼大，代表有非常多人的錢，都願意交給這位經理人去打理。 大家用真金白銀投了信任票，這是不簡單的成績。
因為它專門投資台灣的科技相關公司，所以風險等級被評為 RR5。 RR5 指的是風險等級（數字越高代表波動越大，最高為5）。 也就是說，它的漲跌幅度會比較劇烈，心臟要夠強才能抱得住。 你可以想像成坐雲霄飛車，衝上去很快，但滑下來的時候也挺刺激。 看它的最新淨值（基金當下每一份的價格）已經來到 722.31 元。 這個數字，完全見證了它這 25 年來在市場裡一路廝殺的成長史。
讓人驚訝的成績單，100萬放進去會變多少？
說到這檔基金的績效，老實說真的會讓人嚇一大跳。 我們直接攤開近一年的報酬率來看，高達驚人的 280.1%。 這等於你一年前放 100 萬進去，現在帳面上會變成 380 萬。 而且它在近一年的同類排名（同類型基金中的績效名次）是穩穩的第 1 名。 要在這麼多競爭者中拿到第一，代表經理人的選股眼光非常精準。
如果把時間拉長一點看，它的表現也是非常誇張的。 近三年的報酬率是 505.5%，等於 100 萬放三年會直接變成 605.5 萬。 近五年的報酬率是 595.7%，等於 100 萬放五年會變成 695.7 萬。 不管是近三年還是近五年，它的同類排名通通都是第 1 名。 這就像是球隊換了各種不同的對手，經歷了各種賽季。 但這支球隊總是能穩穩拿下總冠軍，展現了強大的統治力。
完全不配息的秘密，賺的錢都拿去哪裡了？
你可能會想問，這檔基金賺這麼多，那它有配息嗎？ 答案是完全沒有，這是一檔完全不發放現金的基金。 配息（基金把賺到的錢分回給投資人）雖然感覺每個月有錢拿很爽。 但這檔基金的策略是把賺到的每一塊錢，都繼續投入市場去買股票。 這就是所謂的滾雪球策略，讓你的本金和獲利一起越滾越大。 對於不需要靠利息生活的人來說，這種方式累積財富的速度最快。
那我們來偷看一下，經理人到底都買了哪些公司的股票？ 前五大持股包含了台達電、鴻海、聯電、南亞和統一。 其中最大的台達電佔了 3.93%，第二大的鴻海佔了 3.37%。 你可以發現，它的持股其實非常分散，沒有哪一檔佔比特別巨大。 這就像是你去人氣便當店買飯，老闆幫你配了滿滿的各種好菜。 經理人沒有把所有資金重壓在單一檔股票上，這能幫忙有效分散風險。 就算有一家公司表現不好，其他的公司也能幫忙撐住場面。
績效這麼強大，但這檔基金真的適合你嗎？
既然這檔基金這麼強，那是不是閉著眼睛直接買下去就好？ 其實投資沒有絕對的好壞，還是要看你的個性跟目前的理財目標。 如果你是每天看到帳戶跌幾千塊，晚上就會焦慮睡不著的人。 那你可能真的不太適合這檔基金，因為科技股的波動本來就不小。 遇到全球市場不好的時候，它的跌幅絕對也會讓人心跳加速。 買了反而影響生活品質，那就失去理財的意義了。
但如果你現在還年輕，手邊有一筆短期內不會用到的閒錢。 而且你想追求比較高的資產成長，完全不在乎有沒有現金入帳。 那這檔基金就非常適合當作你長期累積財富的衝刺工具。 你可以每個月用定期定額的方式，不要管高低點，慢慢買進。 就像是每個月固定存錢到小豬撲滿，把煩惱交給專業經理人操盤。 時間一拉長，微笑曲線就會慢慢顯現出來。
看完這檔千億級距的學霸基金，你覺得自己是能承受波動換取高報酬的人嗎？ 下次發薪水的時候，或許可以考慮先撥幾千塊來試試水溫喔！
本文所提數據均為歷史數據或概念性說明，歷史績效不代表未來表現。投資涉及風險，包括可能損失投資本金。本文不構成任何投資建議，申購前請詳閱公開說明書及產品風險揭露文件。
