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昨天的早報我第一次我寫出我對大盤的迷茫，雖然堅持6成持股做多，但總有點慷慨赴義的悲壯。我心中預估昨天應該要跌2-300點，昨天開盤也確實跌了近200點，然後卻神奇的翻紅，漲了36點。台股終於不那麽悲觀，終於有那麽一點勇氣走多了。其實上周五我也沒有預期會漲200多點，連續兩個交易日强於預期，同時台股不再比周邊股市弱了，恢復到了相對强勢的地位，難得的是在疫情相當嚴峻的時候走强。應該可以説台股【校正回歸】了！
昨天的美股也讓人感到興奮，昨天美股道瓊上漲0.54%，納斯達克上漲1.41%，費半上漲2.32%。上周五早報我說，如果費半連續三天長紅，我就會認定半導體重回主流，但每股周五費半又走弱，隔了一天再大漲，費半走勢確實是轉强了，沒有超强形態的三連紅，但還是强勢的表態了。
昨天美股半導體股裏面走的最強的是驅動IC的奇景光電，上漲10.91%。昨天台股的驅動IC天鈺漲停，矽創、敦泰也一度漲停，最後漲了8%，可見在半導體股裏面，美股跟台股是有一定連動的狀態。
應用材料上漲4.6%。應用材料跟愛斯摩爾、科磊並列台積電三大供應商，應用材料持續大漲逼近歷史新高，也有對台積電股價正面的意義。Nvidia上漲4.14%，也是逼近歷史新高，這次Nvidia的連續大漲是股票拆分1張股票拆成4張導致的，這個股票分割跟聯發科的高配息一樣都是討好投資人的方法，可是美股投資人領情，台股投資人不領情，NvidiaQ1營收比聯發科多一點，預估是54億美金，營收成長80%跟聯發科Q1的成長率78%相比也多一點，厲害的是美股給Nvidia的本益比是89倍，但給台股給聯發科的本益比是15倍，差的就不是一點了。
Nvidia是GPU的龍頭，另外AI晶片的夢做的不錯。聯發科的問題在銷售量上是手機晶片第一了，但高階晶片大家還是公認高通是第一，聯發科徹底打敗高通最好的時機是在明年Q3，聯發科的旗艦手機晶片會搭載台積電3奈米，3D封裝製程，但這個夢太遠，而且連外資都不知道（不要問我爲什麽知道，聯發科很多人都在做相關研發設計了，外資應該要知道，我不知道爲什麽他們不知道，只能說他們太不用功）當然聯發科打敗高通的時候市值不會是只有高通市值的一半不到，也不可能只有Nvidia的七分之一，我一直說聯發科明年股價會到2000，其實並不誇張。
昨天股王矽力KY漲停，股價收3345，但其實他的Q1獲利10.69元，還遠不如聯發科。Q1的營收成長47.5%也遠不如聯發科。
既然我判斷半導體會走强，我就會繼續加碼，今天我會考慮持股比例加碼到7成，聯發科跟台積電都會考慮加碼。原物料我也還是看好，但這個時間點，我會加大半導體的佈局，原物料回檔深一點再來佈局。
談談通膨，我不是經濟學家，我只是談談自己的想法。
通膨不一定是壞事，適度的通膨是過去13年美國求之不得的，美國的當政者希望通膨能維持在2%左右，這對經濟成長有幫助，通膨本身有對股市有利，但通常伴隨通膨而來的是升息，升息才是股市的殺手。
目前美國倒是沒有立即升息的可能，官方的説法是2023年之前都不會升息，很多人會擔心通膨會導致美國提前到2022年升息，但還沒有人會預測美國會在今年升息，所以現在就擔心通膨導致的升息是不是擔心的太早了？
今年初我認爲今年台股會走大多頭，至少到Q3都是安全的，都沒有看空的理由，原因是全世界資金都還是很寬鬆，而且後疫情會導致需求的大增。
昨天台股紡織股儒鴻創下歷史新高683，聚陽創下波段新高291.5，漲的就是後疫情的服裝需求。市場都給出了30倍左右的本益比，這對傳產股而言是過去很少看到的狀況。
目前美國商品指數CRB是202，一年來已經漲了53.9%，但如果從長期來看，CRB指數只是回到相對正常的狀況，還不到2008年的一半，CRB指數會維持這麽低的主要原因是原油價格也不到2008年的一半，原油價格會維持在相對低檔是因爲頁岩油的發明，頁岩油的發明讓美國成爲石油跟天然氣的輸出國，油價一漲到每桶50美元以上，頁岩油業者就有利可圖，所以原油價格不太可能回到每桶80以上的價格。
頁岩油就是重大的科技發明，也就是科技的生產力不斷的提高，這制約了通膨大爆發的可能。到目前爲止多年日本不斷的QE，長期維持零利率，但還是持續通縮的狀態，想通膨都不可得。台灣過去十多年通膨也不嚴重，台灣不管誰執政，油電水都不敢漲價，物價自然很難大漲。現在台灣這麽缺水，水價是應該提高的，這樣會讓企業跟個人自動自發節水，靠道德勸説用途不大。
有沒有可能我們對通膨的憂慮過多了？克魯曼是目前拜登最重要的財經智囊，克魯曼的著作：克魯曼大戰僵屍，說的就是人們更該擔心的是通縮，而不是通膨。
目前美國財政部長葉倫跟FED主席包威爾都表示目前的CPI超過4%是基期低的短期現象，人家當家的都不擔心，倒是很多經濟學家跟股市分析師擔心的不得了。不在其位不謀其政，我們還是不要過度擔憂通膨吧。
