【我們想讓你知道】

坊間很多書籍，都說閉著眼睛買 0050 和 0056 就對了，真的是這樣嗎？如果想提高報酬率，我不能多買一些 0050 嗎？錯！你應該注意「台股基金」讓你的利潤簡單就能超越你的想像！

文 / 盧燕俐

「如果你不會選基金，買 0050 可以賺取貼近大盤漲幅的報酬；可是，如果你比較貪心，想要有超額利潤，就必須透過主動型的台股基金，讓厲害的基金經理人來幫忙選股！」這段結論，有幾個重點，可以分拆解釋。

首先，「買 0050 可以賺取貼近大盤漲幅的報酬」，意思是，0050 是台灣成立最久的 ETF（指數股票型基金），成分股內含台灣市值前五十大的公司，包括：台積電、聯發科、鴻海、台達電、聯電等，電子、金融與傳產類股皆有，只要看好台股長期趨勢，又不懂得選股，那麼，買 0050 確實是不錯的選擇。

 0050 報酬貼近大盤指數

舉個例子，就 2016～2021 年，這 6 年來看，0050 有三年小勝大盤指數（詳見表 1），三年則小輸，但其實落差不大，買 0050 幾乎等同買進大盤指數。主要就在於，0050 這類 ETF 屬於被動型基金，漲跌幅與所連結的指數和成分股相呼應。

圖片來源：晨星與台灣股市資訊網

可是，主動型的台股基金就不一樣了，每家基金公司與經理人各有不同的操盤風格，透過團隊拜訪上市櫃公司，經過深入討論，並評估企業投資價值，希望藉由主動選股，來打敗大盤、打敗同類型基金，替投資人創造更好的績效。而這，也就成了主動型與被動型基金最大的差別。所以，我前面才會說，「如果比較貪心，想要有超額利潤，就必須讓厲害的基金經理人來幫忙選股」。尤其台股在漲破 15,000 點之後，類股輪動快速，傳產股當家，對傳產股不熟悉的投資人，極有可能看對指數，賠了價差。

績優基金彰顯團隊功力

再以主動型台股基金五年績效第一名，安聯台灣智慧基金為例，2016～2021 年，只有 2016 年小輸 0050，其餘五年全都完勝，更別說 2019 年單年，獲利居然是 0050 的 2.4 倍。這就顯現出基金經理人和團隊的操盤功力！

圖片來源：安聯投信與晨星

建議讀者，在買進基金之前，不妨多做一下功課。畢竟套句我常說的，「雖然過去績效不保證未來績效，但如果過去績效都不好，投資人怎能放心把錢交給基金公司呢？」另外，如果真的對 0050 情有獨鍾，也對自己選基金的能力不是非常有把握，不妨同時布局 0050 與台股基金，將資金分別配置一半，如此一來，不僅能穩健地賺到指數行情，也有機會獲得超額利潤。

站在實務面，買台股基金還有個 0050 比不上的優點，就是一旦行情劇烈波動，0050 盤中隨時都能觀看價位，極有可能因一時情緒干擾，就錯殺在低點；相較下，台股基金最新淨值當天傍晚左右才能獲知，無論要停利或停損，都是隔天才能進行，此時，情緒已逐漸回歸理性，較能進行正常的判斷。所以，總結來說，0050 依舊深具投資價值，但想要超額利潤，還是得靠長期績優的台股基金。至於如何選到長期績優的台股基金，請容本書後續說明。

更多好文推薦給你：

• 股市漲幅叫人心慌該怎麼辦…專家：低成本指數基金、ETF 的多元配置投資組合，教你放長線釣大魚！
• 人多、錢多、績效佳！36 檔人氣 ETF、5 檔人氣基金出列！怪老子 4 看法帶你錢滾錢
• 台灣市值前 10 大 ETF 大比拚》國泰低波股利（00701）最好快脫手...海外 ETF 託管費竟比國內低！
• 每月定期定額 1 萬元 ETF，17 年可幫孩子準備 300 萬元 出國留學教育基金！
• 看好 5G 世代，你有 ETF、基金共 5 種選擇！專家：保守投資人採定期定額 為最佳投資方式

本文摘自《 0050＋台股基金超額獲利很簡單！：「鈔錢部署」新概念，存股不如存台股基金！》，作者： 盧燕俐，出版社：方舟文化
（圖：shutterstock，僅示意 / 責任編輯：鄭丞偉；內容純屬參考，並非投資建議，投資前請謹慎為上）